Voor de bel

• Amerikaanse futures die de belangrijkste indices van Wall Street volgen, gingen omhoog toen beleggers een reeks grote bankwinsten beoordeelden en wachtten op een cruciaal inflatierapport. De consumentenprijsindex, die later op de dag wordt verwacht, zal naar verwachting met 2,9% stijgen in de eurozone in december, vergeleken met een stijging van 2,7% in de voorgaande maand. Exclusief volatiele posten zoals voedsel en energie zal de index naar verwachting met 3,3% stijgen. Opmerkingen van New York Fed President John Williams en Chicago Fed President Austan Goolsbee zullen ook worden besproken.
• Ondertussen wonnen Europese aandelen door een daling van de obligatierente. Op de Aziatische aandelenmarkten sloot de Japanse Nikkei lager, onder druk van chipgerelateerde aandelen, en de Chinese aandelen daalden omdat traders voorzichtig afwachtten of de overheid extra stimuleringsmaatregelen zou nemen.
• Bij de valuta's steeg de Japanse yen door toenemende inzetten op een renteverhoging tijdens de volgende vergadering van de Bank of Japan, terwijl het Britse pond stabiel bleef na koelere binnenlandse inflatie. Aan het grondstoffenfront verstevigden de goudprijzen terwijl de dollar daalde. De olieprijzen stegen toen de markt zich concentreerde op mogelijke onderbrekingen in de aanvoer als gevolg van sancties tegen Russische tankers

Topnieuws

JPMorgan boekt grootste jaarwinst ooit door mee te liften op opleving investeringsbankiers

• JPMorgan Chase boekte een recordwinst op jaarbasis doordat zijn dealmakers en traders een meevaller plukten van de aantrekkende markten in het vierde kwartaal, waardoor de aandelen van de grootste Amerikaanse bank in de voorbeurshandel stegen.

Winst Wells Fargo stijgt dankzij glansrijk investeringsbankieren

• Wells Fargo's winst steeg in het vierde kwartaal, gestimuleerd door sterkere inkomsten uit investment banking, aldus het bedrijf. • BlackRock-activa bereiken record van 11,6 biljoen dollar in vierde kwartaal van 2024 De activa van BlackRock bereikten een recordhoogte van 11,6 biljoen dollar in het vierde kwartaal van vorig jaar, toen 's werelds grootste vermogensbeheerder een winstsprong van 21% boekte, geholpen door inkomsten uit vergoedingen die werden gestimuleerd door sterkere aandelenmarkten.

BNY vierdekwartaalwinst stijgt dankzij hogere fee-inkomsten

• BNY rapporteerde een winststijging van 27% in het vierde kwartaal dankzij hogere vergoedingen voor beleggingsdiensten van zijn klanten.

Aandelen in de kijker

Air Products and Chemicals: het California State Teachers Retirement System heeft gezegd dat het zal stemmen voor de vier kandidaat-bestuurders van het activistische investeringsbedrijf Mantle Ridge. Het pensioenfonds, dat 352,5 miljard dollar aan activa beheert, zei op zijn website dat het alle vier de dissidente kandidaten zal steunen en geen stem zal uitbrengen op vier bestuursleden van Air Products, waaronder chief executive Seifi Ghasemi en hoofddirecteur Edward Monser op de jaarlijkse vergadering van 23 januari. Mantle Ridge wil dat Air Products, een bedrijf dat industriële gassen produceert, een opvolgingsplan opstelt voor zijn tachtigjarige CEO, die al tien jaar aan het roer staat, zijn kapitaal anders toewijst en risicovolle projecten terugschroeft.

Biogen: het farmaceutische bedrijf verwacht dat de inkomsten uit nieuwe lanceringen de huidige omzet tegen 2028 zullen overtreffen en voelt niet de behoefte om extra deals voor bedrijfsontwikkeling na te jagen, aldus de CEO van het bedrijf. "Het beeld dat analisten hebben is dat de toekomst van Biogen afhangt van de volgende deal die we sluiten en dat is geen beeld dat we binnen Biogen delen," vertelde CEO Chris Viehbacher aan Reuters in een interview op maandag tijdens de jaarlijkse JP Morgan Healthcare Conference in San Francisco. Viehbacher zei dat Biogen "overtuigd is geraakt" door de kracht van zijn huidige pijplijn, inclusief het amyloïde Alzheimer geneesmiddel Leqembi en BIIB080, een experimenteel geneesmiddel dat gericht is tegen tau, een ander eiwit dat gevonden wordt in de hersenen van Alzheimer patiënten.

Bunge Global: Canada heeft dinsdag onder voorwaarden de fusie goedgekeurd van de graanhandelaar met het door Glencore gesteunde Viterra ter waarde van 34 miljard dollar, waarmee een van de laatste obstakels is weggenomen voor een wereldwijde landbouwcombinatie die ongekend is in dollarwaarde. De voorwaarden voor de goedkeuring omvatten Bunge's afstoting van zes graanelevatoren in West-Canada en een bindende toezegging van Bunge om ten minste 362 miljoen dollar te investeren in Canada in de komende jaren.  De goedkeuring vereist ook strenge en wettelijk bindende controles op Bunge's minderheidsbelang in het Saoedische graanbedrijf G3 om ervoor te zorgen dat Bunge de prijsstelling of investeringsbeslissingen van G3 niet kan beïnvloeden, aldus het ministerie. "Met de Canadese goedkeuring naderen we de voltooiing van het regelgevende proces en verwachten we begin 2025 af te ronden," zei Bunge in een verklaring aan Reuters.

Celanese: het chemiebedrijf adviseerde dinsdag dat aandeelhouders van de maker van speciale chemicaliën een ongevraagd "mini-tender" aanbod van TRC Capital Investment om 1,5 miljoen aandelen van zijn gewone aandelen te kopen, afwijzen. Het bedrijf zei dat de prijs van het bod 65,50 dollar per aandeel was, ongeveer 4,5% lager dan de slotkoers op 13 december 2024, toen TRC Capital het mini-tenderbod begon. Celanese heeft aandeelhouders hun aandelen niet aan te bieden en hun aandelen in te trekken als ze deze al hadden aangeboden.

Deere: de Amerikaanse Federal Trade Commission heeft een rechtszaak voorbereid tegen de fabrikant van landbouwmachines omdat de reparatiepraktijken van het bedrijf in strijd zouden zijn met de mededingingswetgeving, meldde Bloomberg News dinsdag, onder vermelding van mensen die bekend zijn met de zaak. Het rapport meldde ook dat de FTC bereid was om de zaak deze week al in te dienen, vanwege zorgen dat de fabrikant van landbouwmachines belangrijke informatie en diagnose-instrumenten achterhoudt voor boeren en onafhankelijke reparatiebedrijven. Volgens het rapport hebben de commissarissen van de FTC nog geen definitieve beslissing genomen over het al dan niet aanhangig maken van de zaak.

GeoPark: het bedrijf gaat niet door met de geplande overname van 530 miljoen dollar van de olie- en gasproductieactiva van het in Spanje gevestigde Repsol in Colombia, aldus het bedrijf op dinsdag. De beëindiging komt nadat Repsol's partner in SierraCol zijn voorkeursrechten uitoefende om het belang van het Spaanse bedrijf in het Llanos Norte project in het Arauca departement in Colombia te kopen, zei olie- en gasproducent GeoPark in een verklaring.

Janus Henderson Group: Saba Capital Management "wedt op zelfgenoegzaamheid" door zich te richten op het Verenigd Koninkrijk beleggingsfondsen en beleggers zouden zich tegen het hedgefonds moeten verzetten, zei de CEO van de fondsbeheerder, die twee van de beleggingsfondsen beheert. Saba, geleid door de prominente belegger Boaz Weinstein, "is binnengekomen en heeft besloten erop te wedden dat u en uw klanten niet stemmen om deze fondsen over te nemen," vertelde Ali Dibadj op de Janus Henderson's UK Investment Conference. "Ze zetten in op zelfgenoegzaamheid. Wees alstublieft niet zelfgenoegzaam. Laat ze (de trusts) niet overnemen," zei Dibadj. Saba zei vorige maand dat het de raden van bestuur van zeven trusts wilde herzien vanwege prestaties die volgens hen varieerden van "ondermaats" tot "rampzalig". Dinsdag zei Weinstein dat critici van zijn plannen beleggers misleiden die "enorme waarde" hebben verloren.

Pfizer: De geneesmiddelenproducent ging in beroep tegen de weigering van een federale rechter om de geneesmiddelenproducent 75,2 miljoen dollar toe te kennen uit een meer dan tien jaar oude schikking over handel met voorkennis waarbij het voormalige hedgefonds van miljardair Steven A. Cohen, SAC Capital Management, betrokken was. Het geld was overgebleven van SAC's schikking van 602 miljoen dollar in maart 2013 met de U.S. Securities and Exchange Commission over handel in Wyeth en Elan door Mathew Martoma, die werkte bij een farmaceutisch bedrijf. SAC-eenheid en werd later veroordeeld. Pfizer zei dat het de 75,2 miljoen dollar verdiende omdat een neuroloog die de tip gaf  Martoma over een onderzoek naar een geneesmiddel tegen Alzheimer uit 2008 een fiduciaire plicht had tegenover Wyeth, dat Pfizer in 2009 kocht, omdat hij daar consultant was geweest.

Aanbevelingen

Humana: Piper Sandler verhoogt het koersdoel naar 288 dollar van 270 dollar, omdat het gelooft in het winstpotentieel van het bedrijf op de korte termijn en in het herstel van de waarderingen.

Mastercard: Citigroup verhoogt het koersdoel naar 584 dollar van 572 dollar en verwacht dat het bedrijf een solide groei zal rapporteren in het vierde kwartaal, gedreven door gunstige vakantiebestedingen, diensten met toegevoegde waarde en grensoverschrijdende diensten.

Papa John's International: Jefferies verlaagt het koersdoel naar 42 dollar van 55 dollar, in de verwachting dat het bedrijf zich nog in de beginfase van het binnenlandse herstel bevindt en dat er mogelijkheden zijn voor extra winkelsluitingen.

PayPal Holdings: Citigroup verhoogt het koersdoel naar 97 dollar van 94 dollar, in de verwachting dat het bedrijf opwaartse resultaten zal rapporteren over het vierde kwartaal, ondersteund door een gunstige vraag naar merken en een toegenomen Buy Now Pay Later trend.